グローバル閉経後骨粗鬆症市場 規模・シェア分析 – 成長トレンドと予測 (2025年～2030年)

閉経後骨粗しょう症市場は、高齢化する女性人口の増加と治療法の進歩により、着実に成長しています。特に、デノスマブの特許切れに伴うバイオシミラーの登場は、市場の競争環境を大きく変化させ、価格競争とサービスによる差別化を促しています。本レポートでは、2025年から2030年までの市場規模、成長トレンド、主要な推進要因と抑制要因、そして薬剤クラス、投与経路、流通チャネル、地域別の詳細な分析を提供いたします。

# 市場規模と予測

世界の閉経後骨粗しょう症市場は、2025年には80.3億米ドルと推定され、2030年には100.2億米ドルに達すると予測されており、予測期間（2025年～2030年）中の年平均成長率（CAGR）は3.9%で成長する見込みです。地域別に見ると、北米が最大の市場シェアを占めていますが、アジア太平洋地域が最も急速な成長を遂げると予想されています。市場の集中度は中程度です。

# 主要な市場動向と洞察

市場を牽引する要因

* 高齢化する女性人口の増加: 2030年までに50歳以上の女性人口は世界的に30%増加すると予測されており、これが一次スクリーニングと治療薬の使用を促進しています。中国の調査では、閉経後女性の骨粗しょう症の有病率が上昇していることが示されており、これが市場の拡大をさらに後押しすると考えられます。

* 骨粗しょう症に対する意識と診断率の向上: 世界的なキャンペーンや医療従事者による啓発活動により、骨粗しょう症の早期発見と治療の重要性に対する認識が高まっています。特に、骨密度検査（DXA）の普及と、骨折リスク評価ツールの利用が増加しています。

* 新規治療薬の開発と承認: 既存の治療薬に加え、より効果的で副作用の少ない新規薬剤の開発が進んでいます。例えば、ロモソズマブのような骨形成促進薬や、より簡便な投与経路を持つ薬剤の登場は、患者の治療選択肢を広げ、アドヒアランスの向上に貢献しています。

市場を抑制する要因

* 治療費の高さと償還の問題: 特に新規の生物学的製剤や高価な治療薬は、患者や医療システムにとって経済的負担が大きく、一部の地域では償還制度が不十分なため、治療へのアクセスが制限されることがあります。

* 治療アドヒアランスの低さ: 骨粗しょう症の治療は長期にわたることが多く、患者が治療を継続することに困難を感じることがあります。副作用への懸念、治療効果の実感のしにくさ、複雑な投与スケジュールなどが、アドヒアランス低下の要因となっています。

* バイオシミラーの登場による価格競争: デノスマブなどの主要な生物学的製剤の特許切れに伴い、バイオシミラーが市場に参入しています。これにより、薬剤価格の低下が進み、市場全体の収益成長率に影響を与える可能性があります。

# 薬剤クラス別の分析

閉経後骨粗しょう症治療薬市場は、主に以下の薬剤クラスに分類されます。

* ビスホスホネート製剤: アレンドロネート、リセドロネート、イバンドロネート、ゾレドロン酸など。依然として一次治療薬として広く使用されています。
* 生物学的製剤: デノスマブ（抗RANKL抗体）、ロモソズマブ（抗スクレロスチン抗体）など。重度の骨粗しょう症やビスホスホネート製剤が禁忌または効果不十分な患者に用いられます。
* 副甲状腺ホルモン（PTH）関連製剤: テリパラチド、アバロパラチドなど。骨形成を促進する強力な薬剤です。
* 選択的エストロゲン受容体モジュレーター（SERM）: ラロキシフェンなど。骨密度維持と骨折リスク低減に寄与します。
* その他: カルシウム製剤、ビタミンD製剤、エストロゲン製剤など。

予測期間中、生物学的製剤セグメントが最も高い成長率を示すと予想されます。これは、その高い有効性と、重症患者に対する治療選択肢としての重要性が増しているためです。しかし、バイオシミラーの登場により、このセグメント内での価格競争が激化する可能性があります。ビスホスホネート製剤は、その費用対効果の高さから引き続き大きな市場シェアを維持すると見られます。

# 投与経路別の分析

市場は主に経口投与と注射（皮下注射、静脈内注射）に分けられます。

* 経口投与: ビスホスホネート製剤の多くが経口投与であり、患者にとって利便性が高いというメリットがあります。しかし、消化器系の副作用や、特定の服用条件（空腹時服用など）がアドヒアランスの課題となることがあります。
* 注射: デノスマブ、ロモソズマブ、テリパラチドなどの生物学的製剤やPTH関連製剤は注射によって投与されます。注射は経口薬に比べてアドヒアランスが向上する傾向がありますが、医療機関での投与が必要な場合や、自己注射の指導が必要となる場合があります。

予測期間では、患者の利便性と治療効果のバランスから、自己注射が可能な薬剤の需要が増加すると予想されます。

# 流通チャネル別の分析

閉経後骨粗しょう症治療薬は、主に病院薬局、小売薬局、オンライン薬局を通じて流通しています。

* 病院薬局: 特に注射剤や新規の高価な薬剤は、病院内で処方・調剤されることが多く、病院薬局が主要な流通チャネルとなっています。
* 小売薬局: 経口薬や一般的な薬剤は、小売薬局を通じて広く流通しています。
* オンライン薬局: 近年、オンライン薬局の利用が増加しており、特に慢性疾患の患者にとって利便性の高い選択肢となっています。しかし、処方薬のオンライン販売には各国の規制が影響します。

# 地域別の分析

世界の閉経後骨粗しょう症市場は、北米、欧州、アジア太平洋地域、ラテンアメリカ、中東・アフリカに分類されます。

* 北米: 最大の市場シェアを占めており、高齢化人口の増加、高い医療費支出、先進的な医療インフラ、骨粗しょう症に対する高い意識が市場成長を牽引しています。特に米国は、新規薬剤の導入が早く、市場規模が大きいです。
* アジア太平洋地域: 最も急速な成長を遂げると予想されています。中国、インド、日本などの国々では、高齢化が急速に進んでおり、経済成長に伴う医療アクセスの改善と診断率の向上が市場拡大の主要因です。特に中国では、膨大な高齢女性人口が市場の大きな潜在力となっています。
* 欧州: 高齢化が進んでおり、骨粗しょう症の有病率も高いですが、各国の医療制度や償還政策の違いが市場の成長パターンに影響を与えています。
* ラテンアメリカ、中東・アフリカ: これらの地域では、医療インフラの整備や意識向上が進むにつれて、市場が徐々に拡大すると見込まれています。

# 競争環境

世界の閉経後骨粗しょう症市場は、複数の大手製薬企業と中小企業が競合する中程度の集中度を示しています。主要な市場プレイヤーには、Amgen Inc.、Eli Lilly and Company、Merck & Co., Inc.、Pfizer Inc.、Teva Pharmaceutical Industries Ltd.、Novartis AG、Sanofi S.A.、Bristol Myers Squibb Company、AbbVie Inc.などが含まれます。

これらの企業は、新薬開発、既存薬の適応拡大、バイオシミラーの開発、戦略的提携、M&Aなどを通じて市場での競争力を強化しています。特に、デノスマブのバイオシミラーの登場は、市場の競争環境を大きく変化させ、価格競争とサービスによる差別化を促しています。企業は、患者アドヒアランスの向上を目的としたサポートプログラムや、デジタルヘルスソリューションの導入にも注力しています。

# 結論

閉経後骨粗しょう症市場は、高齢化する女性人口の増加と診断率の向上により、今後も着実な成長が見込まれます。新規治療薬の開発は市場を牽引する一方で、バイオシミラーの登場による価格競争や治療費の高さが抑制要因となるでしょう。地域別では、北米が引き続き最大の市場であり続けるものの、アジア太平洋地域が最もダイナミックな成長を遂げると予測されます。企業は、革新的な治療薬の開発と、患者中心のソリューション提供を通じて、この変化する市場環境に対応していく必要があります。

このレポートは、閉経後骨粗鬆症市場に関する詳細な分析を提供しています。調査の前提と市場定義によると、閉経後骨粗鬆症市場は、自然または外科的閉経後に発生する骨粗鬆症の予防または治療を目的とした、処方薬、医師が投与する生物製剤、および償還対象のサプリメントから生じる世界的な収益として定義されています。具体的には、ビスフォスフォネート、RANKLおよびスクレロスチン阻害剤、SERM（選択的エストロゲン受容体モジュレーター）、副甲状腺ホルモンアナログ、カルシトニン、および新興の同化作用剤が含まれ、これらは病院薬局、小売薬局、オンライン薬局といった多様な流通チャネルを通じて供給されます。ただし、男性、小児、またはステロイド誘発性骨粗鬆症の治療薬は本分析の範囲外とされており、閉経後の女性に特化した市場に焦点を当てています。

エグゼクティブサマリーおよび主要な質問への回答によると、閉経後骨粗鬆症治療薬市場は堅調な成長を示しており、2024年には80.3億米ドルに達し、2030年までに100.2億米ドルに成長すると予測されています。この市場は、特にRANKL阻害剤が急速な成長を遂げると見込まれており、デノスマブとそのバイオシミラーが主導し、2030年までに年平均成長率（CAGR）5.2%を記録すると予測されています。
バイオシミラーの登場は、治療費に大きな影響を与えるとされています。2025年にはデノスマブのバイオシミラーが20〜30%の価格割引で発売される見込みであり、これにより保険会社は固定予算内でより多くの患者を治療できるようになると期待されています。これは、治療へのアクセスを改善し、市場の拡大に寄与する重要な要因となるでしょう。
地域別では、アジア太平洋地域が最も高い将来の成長を遂げると予測されており、高齢化人口の増加と保険適用範囲の拡大が治療の普及を促進し、6.73%のCAGRを記録すると見込まれています。これは、同地域における医療インフラの発展と経済成長が背景にあると考えられます。
治療法の選択においては、服薬遵守率が重要な要素です。実世界研究では、注射用デノスマブが92.5%という高い遵守率を達成するのに対し、経口アレンドロネートは63.5%にとどまることが示されており、特に高リスク患者においては、より高い遵守率が期待できる注射療法が好まれる傾向にあります。

市場の推進要因としては、主に以下の2点が挙げられます。第一に、世界的に高齢者人口が増加しており、これに伴い骨粗鬆症の発症リスクが高まるため、閉経後骨粗鬆症治療薬の需要が持続的に増大しています。特に先進国だけでなく、新興国においても高齢化が進行しており、市場拡大の大きな原動力となっています。第二に、製薬企業による研究開発への積極的な投資が活発であり、これにより新しい作用機序を持つ治療薬や改良された製剤のパイプラインが強化されています。これにより、より効果的で安全な治療選択肢が増え、市場の成長を後押ししています。
一方、市場の抑制要因としては、閉経後骨粗鬆症に関する認識の低さが挙げられます。特に初期段階では自覚症状が少ないため、疾患に対する一般の認識が不足していることが、早期診断や治療の妨げとなり、市場の潜在的な成長を抑制する要因となっています。
ポーターの5つの力分析では、新規参入の脅威、買い手/消費者の交渉力、サプライヤーの交渉力、代替製品の脅威、競争の激しさといった側面から市場の競争環境が評価されています。

市場は以下の主要なセグメントに分類され、詳細な分析が行われています。
– 治療法別: ビタミンD、ビスフォスフォネート、ホルモン補充療法、副甲状腺ホルモン療法、その他（RANKL阻害剤、スクレロスチン阻害剤、SERM、カルシトニン、新興の同化作用剤などを含む）
– 流通チャネル別: 病院薬局、小売薬局、オンライン薬局
– 地域別: 北米（米国、カナダ、メキシコ）、ヨーロッパ（ドイツ、英国、フランス、イタリア、スペイン、その他のヨーロッパ）、アジア太平洋（中国、日本、インド、オーストラリア、韓国、その他のアジア太平洋）、中東・アフリカ（GCC諸国、南アフリカ、その他の中東・アフリカ）、南米（ブラジル、アルゼンチン、その他の南米）

本レポートの調査方法は、その信頼性を確保するために多角的なアプローチを採用しています。一次調査では、内分泌学者、病院薬剤師、保険会社の処方集管理者など、主要な関係者への詳細なインタビューを実施し、実際の投与パターンや服薬遵守率、バイオシミラーの割引曲線などを検証しています。二次調査では、WHO、IOF、CDCなどの公的機関からの疫学データ、NICEやUSPSTFの治療ガイドライン採用データ、UN Comtradeの関税コード、IQVIAの処方量データ、企業の年次報告書、学術データベース、有料リポジトリなどを活用しています。市場規模推定と予測には、トップダウンとボトムアップの両アプローチを併用し、DXAスキャン率、特許切れのタイミング、バイオシミラーの普及速度、エストロゲンレベルに関連する骨折弾性、地域別の償還上限などを主要なモデル変数として考慮した多変量回帰分析を用いています。データは毎年更新され、重要なイベント発生時には中間改訂が行われ、常に最新の市場動向を反映した視点を提供しています。Mordor Intelligenceの閉経後骨粗鬆症市場のベースラインは、厳格な調査範囲、年次更新、二重検証といった規律あるアプローチにより、他の調査機関の推定値と比較しても信頼性が高いとされています。

競争環境のセクションでは、Amgen Inc.、Eli Lilly and CO.、Pfizer Inc.、Novartis International AGなど、主要な市場参加者の企業プロファイルが提供されています。これらのプロファイルには、事業概要、財務状況、製品と戦略、最近の動向などが含まれ、市場における各企業のポジショニングと戦略を理解する上で重要な情報源となります。

市場機会と将来のトレンドのセクションでは、市場の成長を促進する新たな機会や、今後の市場動向が分析されています。特に、高齢化社会の進展に伴う患者数の増加、バイオシミラーの普及による治療費の削減とアクセス向上、そして新しい作用機序を持つ治療法の開発と導入が、今後の市場を形成する主要なトレンドとして注目されています。これらのトレンドは、市場参加者にとって新たなビジネスチャンスを生み出すとともに、患者へのより良い治療提供に貢献すると期待されています。

1. はじめに

• 1.1 調査の前提条件と市場の定義

• 1.2 調査範囲

2. 調査方法

3. エグゼクティブサマリー

4. 市場の動向

• 4.1 市場概要

• 4.2 市場の推進要因
  • 4.2.1 高齢者人口の増加

  • 4.2.2 市場参加者による投資とそれによる強力なパイプライン

• 4.3 市場の阻害要因
  • 4.3.1 閉経後骨粗しょう症に関する認識の低さ

• 4.4 ポーターの5つの力分析
  • 4.4.1 新規参入の脅威

  • 4.4.2 買い手/消費者の交渉力

  • 4.4.3 供給者の交渉力

  • 4.4.4 代替品の脅威

  • 4.4.5 競争の激しさ

5. 市場セグメンテーション

• 5.1 治療別
  • 5.1.1 ビタミンD

  • 5.1.2 ビスホスホネート

  • 5.1.3 ホルモン補充療法

  • 5.1.4 副甲状腺ホルモン療法

  • 5.1.5 その他

• 5.2 流通チャネル別
  • 5.2.1 病院薬局

  • 5.2.2 小売薬局

  • 5.2.3 オンライン薬局

• 5.3 地域別
  • 5.3.1 北米

  • 5.3.1.1 米国

  • 5.3.1.2 カナダ

  • 5.3.1.3 メキシコ

  • 5.3.2 ヨーロッパ

  • 5.3.2.1 ドイツ

  • 5.3.2.2 イギリス

  • 5.3.2.3 フランス

  • 5.3.2.4 イタリア

  • 5.3.2.5 スペイン

  • 5.3.2.6 その他のヨーロッパ

  • 5.3.3 アジア太平洋

  • 5.3.3.1 中国

  • 5.3.3.2 日本

  • 5.3.3.3 インド

  • 5.3.3.4 オーストラリア

  • 5.3.3.5 韓国

  • 5.3.3.6 その他のアジア太平洋

  • 5.3.4 中東およびアフリカ

  • 5.3.4.1 GCC

  • 5.3.4.2 南アフリカ

  • 5.3.4.3 その他の中東およびアフリカ

  • 5.3.5 南米

  • 5.3.5.1 ブラジル

  • 5.3.5.2 アルゼンチン

  • 5.3.5.3 その他の南米

6. 競合情勢

• 6.1 企業プロフィール
  • 6.1.1 アムジェン株式会社

  • 6.1.2 イーライリリー・アンド・カンパニー

  • 6.1.3 ファイザー株式会社

  • 6.1.4 プロクター・アンド・ギャンブル社

  • 6.1.5 ノバルティス・インターナショナルAG

  • 6.1.6 クロンズ・バイオテック

  • 6.1.7 リガンド・ファーマシューティカルズ・インコーポレイテッド

  • 6.1.8 メルク・アンド・カンパニー・インク

  • 6.1.9 バイオロジクスMD

  • 6.1.10 エンタリス・バイオファーマ

  • 6.1.11 オンコバイオロジクス・インク

  • 6.1.12 アッヴィ（アラガンplc）

• *リストは網羅的ではありません

7. 市場機会と将来のトレンド