燃料電池車市場規模・シェア分析：成長トレンドと予測 (2025-2030年)

燃料電池車（FCV）市場の概要

燃料電池車（FCV）市場は、2025年には12.6億米ドルと評価され、2030年までに49.0億米ドルに達すると予測されており、予測期間中の年平均成長率（CAGR）は31.21%を記録する見込みです。この成長は、実験的な導入から商業的実現可能性への根本的な転換を反映しており、特に水素の高いエネルギー密度がバッテリー電気自動車（BEV）に対する経済的な優位性をもたらす大型車両用途によって牽引されています。市場の勢いは、米国のインフレ抑制法による30億米ドルの水素生産税額控除や、EUのネットゼロ産業法による2030年までに1,000万トンの再生可能水素生産目標といった、政策枠組みの収束に起因しています。

主要な市場動向

* 車両タイプ別: 2024年には乗用車が燃料電池車市場シェアの72.23%を占めましたが、商用車は2030年までに49.34%という最高のCAGRを記録すると予測されています。
* 燃料電池タイプ別: 2024年の収益シェアではプロトン交換膜（PEM）型が91.43%で支配的でしたが、固体酸化物形燃料電池（SOFC）レンジエクステンダーは2030年までに44.34%のCAGRで成長すると見込まれています。
* 出力定格別: 200kW超のセグメントが51.23%のCAGRで成長を牽引し、100～200kWのセグメントは2024年に48.34%と最大のシェアを維持しました。
* コンポーネント別: 燃料電池スタックモジュールが44.32%と最大のシェアを占めましたが、水素貯蔵システムは2030年までに44.12%のCAGRで最も速く成長しています。
* 地域別: 2024年の燃料電池車市場シェアではアジア太平洋地域が53.12%を占め、北米は2030年までに49.22%のCAGRを記録すると予測されています。

市場の成長要因

1. 国家的なゼロエミッション車（ZEV）および水素ロードマップ: 各国政府の政策枠組みが、供給と需要の両面から燃料電池車の導入を促進しています。韓国は世界展開の33%を占める14,500台のFCVを導入し、2040年までに620万台の水素車を目標としています。米国エネルギー省は、超党派インフラ法を通じて95億米ドルを水素戦略に割り当て、2030年までに年間1,000万メートルトンの生産を目指しています。日本は水素社会推進法により15年間の価格支援プログラムを確立し、2040年までに1,200万トンの水素供給を目指しています。中国も地域的な水素燃料電池車展開に3億2,100万米ドルを割り当て、市場形成を加速させています。
2. 大型燃料電池トラックの台頭: 貨物輸送回廊での実証実験により、特定のユースケースにおける燃料電池トラックの運用上の優位性が証明され、広範な展開のためのビジネスモデルが確立されています。Nikolaは2024年第3四半期に90台のトラックを出荷し、前年比3,000%の成長を記録しました。Daimler Truckの液体水素システムは、45,000ポンドの積載量で650マイルの航続距離を達成し、長距離輸送におけるBEVに対する競争優位性を示しています。
3. 中国の水素港クラスター: 中国の港湾における燃料電池フォークリフトやヤードトラクターの導入は、集中的な産業用途が規模の経済を達成し、より広範な車両展開のための水素インフラを構築する方法を示しています。港湾は予測可能な稼働サイクル、集中型給油インフラ、沿岸都市部での厳しい排出規制により、燃料電池導入に理想的な条件を提供します。
4. インフレ抑制法（IRA）およびEUネットゼロ産業法: 製造業へのインセンティブが、設備投資コストを削減し、国内サプライチェーンの発展を可能にすることで、燃料電池生産の経済性を変化させています。米国のIRAは、燃料電池製造に対する生産税額控除と水素生産インセンティブを提供し、統合されたバリューチェーン支援を生み出しています。EUは2022年から2023年にかけてバッテリーおよび燃料電池製造に600億米ドル以上を投資し、ネットゼロ産業法は輸入依存度を減らすための国内生産能力を目標としています。

市場の抑制要因

1. 公共700barステーションの展開の遅れ: インフラの展開が車両の供給に追いつかず、特定の回廊や大都市圏に燃料電池車の導入が限定されています。2024年末時点での世界の水素給油所はわずか1,369箇所で、その79%が中国、韓国、日本、フランス、ドイツに集中しています。カリフォルニア州の水素ネットワークは、供給と信頼性の問題により2024年には62箇所に減少し、自動車メーカーは2030年までのFCV販売予測を20,500台に修正せざるを得なくなりました。
2. バッテリー価格の急落によるBEVへのTCO優位性の傾斜: バッテリーコストの急速な低下により、短距離用途ではBEVが燃料電池車に対して総所有コスト（TCO）の優位性を獲得するアプリケーションの範囲が拡大しています。バッテリーシステムコストは2050年までに64～75%減少する可能性がありますが、燃料電池コストは65～85%減少するものの、バッテリーコストの削減はより速く、より低いベースラインから進行しています。

セグメント分析

* 車両タイプ: 乗用車は2024年に72.23%のシェアを占めましたが、価格に敏感な消費者が短距離用途でバッテリーEVに傾倒するため、ユニット数は増加してもシェアは減少しています。商用車は、大型トラックの650マイルの航続距離と10分間の給油時間、都市バス、メタノール改質レンジエクステンダーを採用した配送バンなど、フリートセグメントへの構造的な傾斜が市場の長期的な回復力を支えています。
* 燃料電池タイプ: PEMユニットは2024年に燃料電池スタックの91.43%を供給しましたが、SOFCレンジエクステンダーは2030年までに44.34%のCAGRで成長すると予測されています。SOFCは500～700℃で動作し、60～72%のシステム効率とメタノールやアンモニアへの耐性により、インフラが不十分な地域での燃料物流を容易にします。
* 出力定格: 100～200kWのセグメントは2024年に48.34%の収益を占め、地域配送トラックやプレミアム乗用車の出力とコストのバランスを取っています。200kW超のシステムは51.23%のCAGRを記録し、積載量維持と登坂性能を優先するクラス8トラックの展開によって支えられています。
* コンポーネント: スタックモジュールが44.32%と最大のシェアを占めましたが、学習曲線が平坦化するにつれて成長は鈍化しています。水素貯蔵システムは、Type-IV炭素繊維タンクや極低温圧縮システムが体積密度を高めることで、44.12%のCAGRで最も速く成長しています。

地域分析

* アジア太平洋: 2024年に53.12%のシェアを維持し、中国、日本、韓国が生産、流通、車両インセンティブにわたる統合された水素エコシステムを構築しています。中国は506MWの燃料電池容量を設置し、2030年までに10万台の燃料電池トラックを目標としています。韓国は補助金により車両価格を50%削減し、14,500台の車両を展開しています。
* 北米: インフレ抑制法の水素関連規定とカリフォルニア州のゼロエミッション義務化により、2030年までに49.22%のCAGRで成長を牽引しています。米国エネルギー省は7つの地域水素ハブに資金を提供し、モビリティ需要を確保しています。
* 西欧および中央ヨーロッパ: ドイツの113箇所の公共ステーションとEUの1,000万トン水素目標に牽引され、成長しています。Daimler Truckは100台の液体水素トラックを実用化するために2億2,600万ユーロを確保しました。

競争環境

競争は非常に集中しており、既存のOEMと燃料電池専業企業の間で多様な戦略が展開されています。トヨタは「ミライ」の販売で乗用車市場をリードし、プラチナ使用量を削減した第3世代スタックを改良しています。現代自動車は「Hydrogen Vision 2040」ロードマップの下、トラック、バス、フォークリフトをカバーするエコシステムアプローチを展開しています。BMWはトヨタとの提携を通じて2028年に量産を開始する予定です。

Ballard Power Systemsは世界のバスフリートに130MWを供給し、OEM統合を加速するためのモジュール標準化に注力しています。Nikolaは1四半期で90台の燃料電池トラックを納入し、車両と燃料のバンドル契約で北米市場での先駆的な取り組みを強調しています。中国のOEMであるSAICとFAWは、国内の義務化に対応するためスタック生産を拡大し、世界的な価格競争を激化させています。

戦略的なパターンは、コンポーネントレベルの競争よりも垂直統合とエコシステム開発を重視しており、燃料電池車が水素インフラとサプライチェーンに依存していることを反映しています。技術差別化は、出力密度の向上、SOFCシステムによる燃料の柔軟性、自動車規模の生産による製造コスト削減に焦点を当てています。

最近の業界動向

* 2025年4月: 現代自動車とPlusは、ACT Expo 2025で自律型水素貨物エコシステムのコンセプトを発表しました。
* 2025年4月: 中国は地域的な水素燃料電池車展開に3億2,100万米ドルを割り当て、政府の市場開発への継続的なコミットメントを示しました。
* 2024年9月: BMWは、トヨタ自動車との提携を通じて、2028年に初の量産型燃料電池電気自動車（FCEV）を発売する計画を発表しました。

このレポートは、燃料電池車（FCV）市場の詳細な分析を提供しています。

1. 調査の定義と範囲
本調査では、FCV市場を、水素燃料電池スタックを主たる動力源とし、電気に変換して水蒸気と温かい空気のみを排出する、工場生産のオンロード乗用車および商用車と定義しています。出荷台数と登録台数を現在の収益に換算して市場規模を算出しており、定置型燃料電池、オフロード産業機器、アフターマーケットの改造キットは対象外です。

2. エグゼクティブサマリー
燃料電池車市場は、2025年には12.6億米ドルの規模に達し、2030年までには49.0億米ドルに成長すると予測されており、予測期間中の年平均成長率（CAGR）は31.2%と非常に高い伸びを示す見込みです。
特に、商用車セグメントは、現在の市場シェアは28%に過ぎませんが、2030年までのCAGRが49.34%と最も急速な成長を遂げると予想されています。また、出力定格が200kWを超えるセグメントも、CAGR 51.23%で最も力強い成長を示しています。地域別では、アジア太平洋地域が2024年に53.12%の市場シェアを占め、市場を牽引しています。

3. 市場の状況
市場の推進要因としては、以下の点が挙げられます。
* 米国、EU、中国、韓国における国家的なZEV（ゼロエミッション車）および水素ロードマップの策定と推進。
* 主要な貨物輸送回廊における大型燃料電池トラックの実証実験の増加。
* 中国における燃料電池フォークリフトやヤードトラクターを統合した「水素港」クラスターの形成。
* 米国のインフレ削減法（IRA）およびEUのネットゼロ産業法による燃料電池スタック製造への税額控除。
* 長距離燃料補給のためのアンモニアから水素へのクラッキング技術の進展。
* 配送バン向けに、OEMがメタノール改質型燃料電池レンジエクステンダーへのシフト。

一方、市場の阻害要因としては、以下の点が指摘されています。
* カリフォルニア州とソウル市以外での公共700bar水素ステーションの展開の遅れ。
* バッテリー価格の急落により、航続距離350km未満の車両ではBEV（バッテリー電気自動車）の方が総所有コスト（TCO）で有利になる傾向。
* EUにおける車載水素タンクの型式認証の遅延。
* 次世代高温PEM燃料電池向けのニッケル系触媒の供給リスク。

4. 市場規模と成長予測のセグメンテーション
市場は、車両タイプ（乗用車、商用車）、燃料電池タイプ（PEM、SOFCレンジエクステンダー）、出力定格（100kW未満、100～200kW、200kW超）、コンポーネント（燃料電池スタック、バランスオブプラント、水素貯蔵、パワーエレクトロニクス＆Eドライブ）、および地理（北米、南米、欧州、アジア太平洋、中東・アフリカの各地域および主要国）に細分化され、詳細な予測が提供されています。

5. 競争環境
市場の集中度、戦略的動向、市場シェア分析に加え、トヨタ、現代、ホンダ、BMW、メルセデス・ベンツ、GM、フォルクスワーゲン、SAIC、FAW、ステランティス、ダイムラートラック、ボルボグループ、MAN、バラード・パワー・システムズ、プラグ・パワー、ニコラ、長城汽車、Foton Motor、斗山燃料電池、ホライゾン・フューエル・セル・テクノロジーズなど、主要な20社の企業プロファイルが詳細に分析されています。これには、グローバルおよび市場レベルの概要、主要セグメント、財務情報（入手可能な場合）、戦略情報、主要企業の市場ランク/シェア、製品とサービス、および最近の動向が含まれます。

6. 調査方法論の信頼性
本レポートは、OEMのパワートレインエンジニア、スタックサプライヤー、水素ステーション運営者、フリートマネージャーとの詳細な議論を含む一次調査と、米国DOEのAFDCステーション調査、欧州のH2Mobility展開マップ、中国MIITの新エネルギー車生産記録、OICAの道路車両統計、IEAのグローバル水素レビューなどの公開データセットや企業開示情報に基づく二次調査を組み合わせています。市場規模の算出と予測は、国レベルのFCV登録台数と在庫から始まり、廃車を調整し、セグメントごとの平均販売価格を乗じて現在の価値を算出するトップダウンアプローチを採用しています。また、水素ステーション数、FCVモデル発表、プラチナ積載コスト、ZEV購入インセンティブ、走行距離、スタック耐久性などの主要変数をモデルに組み込み、多変量回帰分析を用いて2026年から2030年の予測帯を生成しています。データは3層の検証と妥当性チェックを経て承認され、毎年更新されるため、市場の誇大広告に左右されない、バランスの取れた再現性のあるベースラインを提供しています。

7. 市場機会と将来展望
レポートでは、市場における未開拓領域や満たされていないニーズの評価を通じて、将来の市場機会についても言及しています。

1. はじめに

• 1.1 調査の前提と市場の定義
• 1.2 調査範囲

2. 調査方法

3. エグゼクティブサマリー

4. 市場概況

• 4.1 市場概要
• 4.2 市場の推進要因
  • 4.2.1 各国のZEVおよび水素ロードマップ（米国、EU、中国、韓国）
  • 4.2.2 主要な貨物輸送回廊における大型燃料電池トラックの試験運用増加
  • 4.2.3 中国の「水素港」クラスターにおけるFCフォークリフトとヤードトラクターの統合
  • 4.2.4 IRAおよびEUネットゼロ産業法によるスタック/製造税額控除
  • 4.2.5 長距離給油のためのアンモニアから水素への分解技術の進展
  • 4.2.6 配送バン向けメタノール改質FCレンジエクステンダーへのOEMの移行
• 4.3 市場の阻害要因
  • 4.3.1 カリフォルニアとソウル以外の公共700バールステーションの展開の遅れ
  • 4.3.2 バッテリー価格の急落により、航続距離350km未満のBEVにTCOが有利に傾く
  • 4.3.3 EUにおける車載水素タンクの型式認証の継続的な遅延
  • 4.3.4 次世代高温PEM向けニッケル系触媒の供給リスク
• 4.4 バリュー/サプライチェーン分析
• 4.5 規制環境
• 4.6 技術的展望
• 4.7 ポーターの5つの力
  • 4.7.1 新規参入の脅威
  • 4.7.2 買い手/消費者の交渉力
  • 4.7.3 供給者の交渉力
  • 4.7.4 代替品の脅威
  • 4.7.5 競争の激しさ

5. 市場規模と成長予測（金額（USD）および数量（単位））

• 5.1 車種別
  • 5.1.1 乗用車
  • 5.1.2 商用車
• 5.2 燃料電池タイプ別
  • 5.2.1 プロトン交換膜 (PEM)
  • 5.2.2 固体酸化物 (SOFC) レンジエクステンダー
• 5.3 出力定格別
  • 5.3.1 100 kW未満
  • 5.3.2 100～200 kW
  • 5.3.3 200 kW超
• 5.4 コンポーネント別
  • 5.4.1 燃料電池スタック
  • 5.4.2 バランスオブプラント
  • 5.4.3 水素貯蔵
  • 5.4.4 パワーエレクトロニクス＆Eドライブ
• 5.5 地域別
  • 5.5.1 北米
  • 5.5.1.1 米国
  • 5.5.1.2 カナダ
  • 5.5.1.3 その他の北米
  • 5.5.2 南米
  • 5.5.2.1 ブラジル
  • 5.5.2.2 アルゼンチン
  • 5.5.2.3 その他の南米
  • 5.5.3 欧州
  • 5.5.3.1 ドイツ
  • 5.5.3.2 英国
  • 5.5.3.3 フランス
  • 5.5.3.4 スペイン
  • 5.5.3.5 ロシア
  • 5.5.3.6 その他の欧州
  • 5.5.4 アジア太平洋
  • 5.5.4.1 中国
  • 5.5.4.2 日本
  • 5.5.4.3 韓国
  • 5.5.4.4 インド
  • 5.5.4.5 その他のアジア太平洋
  • 5.5.5 中東およびアフリカ
  • 5.5.5.1 アラブ首長国連邦
  • 5.5.5.2 サウジアラビア
  • 5.5.5.3 トルコ
  • 5.5.5.4 エジプト
  • 5.5.5.5 南アフリカ
  • 5.5.5.6 その他の中東およびアフリカ

6. 競合情勢

• 6.1 市場集中度
• 6.2 戦略的動向
• 6.3 市場シェア分析
• 6.4 企業プロファイル（グローバルレベルの概要、市場レベルの概要、主要セグメント、財務情報（入手可能な場合）、戦略情報、主要企業の市場ランキング/シェア、製品&サービス、および最近の動向を含む）
  • 6.4.1 Toyota Motor Corporation
  • 6.4.2 Hyundai Motor Company
  • 6.4.3 Honda Motor Co., Ltd.
  • 6.4.4 BMW Group
  • 6.4.5 Mercedes-Benz Group AG
  • 6.4.6 General Motors Company
  • 6.4.7 Volkswagen AG
  • 6.4.8 SAIC Motor Corporation
  • 6.4.9 FAW Group
  • 6.4.10 Stellantis N.V.
  • 6.4.11 Daimler Truck AG
  • 6.4.12 Volvo Group
  • 6.4.13 MAN Truck & Bus SE
  • 6.4.14 Ballard Power Systems
  • 6.4.15 Plug Power Inc.
  • 6.4.16 Nikola Corporation
  • 6.4.17 Great Wall Motor Co., Ltd.
  • 6.4.18 Foton Motor Co., Ltd.
  • 6.4.19 Doosan Fuel Cell Co., Ltd.
  • 6.4.20 Horizon Fuel Cell Technologies

7. 市場機会と将来の見通し